Übernahme: PVH holt Calvin Klein unter sein Dach

Das US-Modeunternehmen PVH übernimmt mit dem Wettbewerber Warnaco die beiden wichtigsten Lizenzen einer seiner Kernmarken Calvin Klein und wächst so zu einer Textilgröße mit 8 Mrd. Dollar Umsatz. PVH wird Warnaco für 2,9 Mrd. Dollar (2,2 Mrd. Euro) in Bar und Aktien übernehmen, teilten beide Unternehmen am Mittwoch mit. Damit werden künftig auch Jeans und Unterwäsche mit dem Calvin-Klein-Logo unter dem Dach von PVH verkauft werden. "Die direkte globale Kontrolle über die beiden größten Bekleidungskategorien von Calvin Klein - Jeans and Unterwäsche - zu haben, ermöglicht es uns, zusätzliche Wachstumspotenzial dieser starken Designermarke freizusetzen", sagte PVH-Chef Emanuel Chirico am Mittwoch in einer Mitteilung. Der Deal soll Anfang kommenden Jahres abgeschlossen werden.

PVH ist mit Marken wie Van Heusen, Izod oder Arrow der größte Hemdenproduzent der Welt, entwickelt sich aber spätestens seit der Übernahme von Tommy Hilfiger 2010 für 3 Mrd. Dollar zu einem vollwertigen Modekonzern, der mit Unternehmen wie Ralph Lauren oder Michael Kors konkurriert. Obwohl PVH die globalen Markenrechte an Calvin Klein besitzt, verkaufte der Konzern bislang lediglich die Premiumlinie Calvin Klein Collection selbst.

Mit der Übernahme der Warnaco Gruppe und ihrer Lizenzen, verantwortet PVH künftig das komplette Modegeschäft der Marke selbst und übernimmt zudem Warnacos Netz aus über 1700 Calvin-Klein-Geschäften. Ein Zusammenschluss würde jährliche Einsparungen in Höhe von 100 Mio. Dollar ermöglichen, so der PVH-Chef.

Chirico hatte im vergangenen Jahr angekündigt, er würde "aggressiv" nach Zukäufen suchen, um den PVH-Konzern, der 1876 als Schuhhersteller startete, zum weltgrößten Bekleidungsproduzenten zu machen. Gleichzeitig kündigte er an, PVHs Gewinnmarge zu verbessern, die derzeit noch hinter Wettbewerbern wie Ralph Lauren liegt.

PVH zahlt 51,75 Dollar in bar und 0,1822 einer PVH Aktie für jede Warnaco Aktie. Das Angebot bietet damit ein Premium von 34 Prozent zum Warnaco-Schlusskurs vom Vortag. Nach Abschluss des Deals werden Warnaco Aktionäre etwa 10 Prozent an PVH halten.